Hybrid Mutual Fund | देशातील अनेक भागांमध्ये लवकर आलेल्या मान्सूनने उकाड्यातील आराम दिला आहे. आपण या हंगामातील पहिल्या पावसाचा आनंद घेत आहोत, पण आपण पावसात भिजून आणि आजारी पडण्यापासून वाचण्यासाठी छत्री आणि रेनकोट तयार ठेवणे कधीच विसरत नाही. अगदी तसाच, शेअर मार्केट सुद्धा अनपेक्षित असू शकतो.
जरी मार्केटची अस्थिरता टाळता येत नाही, तरी आपण याचा प्रभाव निश्चितपणे कमी करू शकतो. हे काम आपण हायब्रिड फंडद्वारे करू शकता. फ्रँकलिन टेम्पलटन इंडिया एमएफच्या पोर्टफोलियो मॅनेजर आणि उपाध्यक्ष, राजसाने या फंडाचे फायदे सांगितले.
बाजाराच्या उतार-चढावामुळे बेफिकीर राहा
22 मे, 1995 पासून 22 मे, 2025 पर्यंत सेंसेक्समध्ये 24 पटांपेक्षा जास्त वाढ झाली आहे, पण हे प्रवास कधीही घसरणीशिवाय नव्हते. उदाहरणार्थ, जागतिक आर्थिक संकट (2008), कोविड-19 संकट (2020) आणि अलीकडेच अमेरिकेने व्यापार टॅरिफची घोषणा केली (एप्रिल 2025) यामुळे 15% मार्केट घसरण पाहण्यात आली आहे.
इतक्या कमी वेळात उभ्या राहिलेल्या या अस्थिरतेने कमी जोखमीचे गुंतवणूकदार चिंतेत टाकले आहे. असे गुंतवणूकदार जोखमीच्या संदर्भात सजग असूनही बाजारात सहभागी होऊन संपत्ति कशा बनवू शकतात? हायब्रिड फंड याचे उत्तर असू शकतात.
हे फंड धोका कमी करतात का?
हे फंड दोन किंवा अधिक संपत्ति वर्गांमध्ये गुंतवणूक करतात. यांचा कमी किंवा नाही असा संबंध असतो. काही प्रकरणांमध्ये, एक संपत्ति वर्ग दुसऱ्या (इक्विटी आणि डेट) च्या तुलनेत कमी घसरण दर्शवू शकतो, किंवा एक संपत्ति वर्ग त्या वेळी वाढू शकतो जेव्हा दुसरा घटतो (सोने आणि इक्विटी). अशा विविधतेने भरलेल्या गुंतवणुकीमुळे फंड पोर्टफोलिओमध्ये अस्थिरता कमी होते. परतावा सहज होतो आणि एका संपत्ति वर्गात घसरणीचा फंड पोर्टफोलिओवर प्रभाव कमी होतो.
आता एक उदाहरणाने समजून घेऊया. समजा, आपण एक नोकरी करणारी आई आहात जी आपल्या मुलाच्या उच्च शिक्षणासाठी निधी जमा करायचा विचार करत आहे. आपण 10 वर्षे गुंतवणूक करण्याचे लक्ष्य ठेवले आहे आणि आपल्या मुलाच्या स्वप्नांना पूर्ण करण्यासाठी मोठ्या कॉर्पस निधीची आवश्यकता आहे. आपल्यासाठी खूप अधिक अस्थिरता सोयीस्कर नाही. अशा परिस्थितीत या गुंतवणूकदाराकडे विचार करण्यास अनेक पर्याय आहेत.
तुम्ही बैलेंस्ड अॅडव्हांटेज फंडसारख्या हायब्रीड फंडवर विचार करू शकतात. हा इक्विटी आणि डेट सिक्योरिटीजमध्ये गुंतवणूक करतो आणि मार्केटच्या परिस्थितीनुसार दोन्ही अॅसेट क्लासमध्ये डायनॅमिकल्ली अलोकेशन व्यवस्थापित करतो. यामुळे चांगल्या जोखमीसाठी सुसंस्कृत परतावे मिळतात. ती मल्टी-एसेट अलोकेशन फंडमध्येही गुंतवणूक करू शकतात, जो इक्विटी, डेट आणि कमोडिटीजसारख्या तीन अॅसेट क्लासमध्ये गुंतवणूक करून विविधता प्रदान करतो.
3 वर्षांचा लक्ष्य असलेल्या गुंतवणूकदारांनी कुठे गुंतवणूक करावी?
ज्यांच्या गुंतवणुकीचे लक्ष्य 3 वर्षांच्या लहान गुंतवणूक कालावधीचे आहे, ते इक्विटी सेव्हिंग्ज फंडमध्ये गुंतवणूक करू शकतात. हे फंड इक्विटी, आर्बिट्रेज संधींविषयी आणि डेटमध्ये गुंतवणूक करतात. यात मार्जिनल इक्विटी घटक असतो, जो डाउनसाइड रिस्क कमी करतो. हे फंड त्या गुंतवणूकदारांसाठीही उपयुक्त आहेत, जे सिस्टेमॅटिक विड्रॉवल प्लान द्वारे नियमित उत्पन्नासाठी गुंतवणूक करू इच्छित आहेत.
जो हायब्रिड फंड 65% पेक्षा अधिक इक्विटी अंतर्निहित ठेवतात, त्यांना इक्विटी कराधानाचे लाभ मिळतात, जिथे एका आर्थिक वर्षात 1.25 लाख रुपये पेक्षा अधिक दीर्घकालीन राजधानीवर 12.5% कर लागतो, गुंतवणूकदाराच्या स्लॅब दरावर नाही. त्यामुळे, हायब्रिड म्यूचुअल फंड स्वीकारून बाजाराच्या अस्थिरतेला तुमचा मित्र बनवा.
